行短期存款、国库券、公司短期债券、银行承兑票据及商业票据等货币市场工具。
18．AD。【解析】按照《中华人民共和国证券投资基金法》的规定，依法募集基金是基金管理公司的一项法定权利，其他任何机构不得从事基金的募集活动，故B项错误。基金管理公司应当按照基金合同的约定，对基金进行投资管理及基金注册登记、核算与估值、基金清算和信息披露等业务。故C项错误。
19．AD。【解析】2006年2月，中国证监会基金部《关于基金管理公司向特定对象提供投资咨询服务有关问题的通知》规定，基金管理公司无需报经中国证监会审批，可以直接向合格境外机构投资者、境内保险公司及其他依法设立运作的机构等特定对象提供投资咨询服务。同时规定，基金管理公司向特定对象提供投资咨询服务时，不得有侵害基金份额持有人和其他客户的合法权益、承诺投资收益、与投资咨询客户约定分享投资收益或者分担投资损失、通过广告等公开方式招揽投资咨询客户以及代理投资咨询客户从事证券投资的行为。
20．ABC。【解析】目前，我国股票基金大部分按照1．5％的比率计提基金管理费，债券基金的管理费率一般低于1％，货币基金的管理费率为0．33％。故D项错误。
21．ABCD。【解析】金融衍生工具有多种分类方法，从其自身交易的方法和特点可以分为金融远期合约、金融期货、金融期权、金融互换和结构化金融衍生工具。
22．BCD。【解析】股权类产品的衍生工具是指以股票或股票指数为基础工具的金融衍生工具，主要包括股票期货、股票期权、股票指数期货、股票指数期权以及上述合约的混合交易合约。
23．BCD。【解析】根据基础资产划分，常见的金融远期合约包括股权类资产的远期合约、债权类资产的远期合约、远期利率协议和远期汇率协议四大类。
24．ABCD。【解析】金融期货与金融期权的区别包括：(1)基础资产不同；(2)交易者权利与义务的对称性不同；(3)履约保证不同；(4)现金流转不同；(5)盈亏特点不同；(6)套期保值的作用与效果不同。
25．BCD。【解析】按照基础证券发行人是否参与存托凭证的发行，美国存托凭证可分为无担保的存托凭证和有担保的存托凭证。其中有担保的存托凭证分为一、二、三级公开募集存托凭证和美国144A规则下的私募存托凭证。
26．ABC。【解析】非公开发行股票，又称为“定向增发”，是股份公司向特定对象发行股票的增资方式。特定对象包括：(1)公司控股股东、实际控制人及其控制的企业；(2)与公司业务有关的企业、往来银行；(3)证券投资基金、证券公司、信托投资公司等金融机构；(4)公司董事、员工等。
27．ABD。【解析】公司申请公司债券上市交易，应当符合下列条件：(1)经有权部门批准并发行；(2)公司债券的期限为1年以上；(3)公司债券实际发行额不少于人民币5000万元；(4)债券须经资信评级机构评级。且债券的信用级别良好；(5)公司申请债券上市时仍符合法定的公司债券发行条件。
28．ABCD。【解析】监察系统是证券交易所依法设立的证券交易监控系统。它集成了交易、登记、结算数据和上市公司、证券公司等相关信息，通过综合运用电子预警、统计分析、数据挖掘等信息分析技术，对证券交易活动进行实时动态监控和统计分析，以及时发现涉嫌内幕交易、市场操纵等违法违规行为，是证券交易所履行一线监管职能、维护市场交易秩序的重要技术平台。
29．BD。【解析】深证100指数成分股的选取主要考察A股上市公司流通市值和成交金额两项指标，从在深圳证券交易所上市的股票中选取100只A股作为成分股，以成分股的可流通A股数为权数，采用派许综合法编制。
30．ABD。【解析】道·琼斯股价平均数被视为最具权威性的股价指数，原因主要是：该指数历史悠久，采用的65种股票都是世界上第一流大公司的股票，在各自的行业中都居举足轻重的主导地位，而且不断地以新生的更有代表性的股票取代那些已失去原有活力的股票，使其更具代表性，比较好地与在纽约证券交易所上市的2000多种股票变动同步，指数由最有影响的金融报刊《华尔街日报》及时而详尽报道等。
31．AC。【解析】债券的投资收益主要来源于：(1)债券的利息收益；(2)资本损益；(3)再投资收益。
32．ABC。【解析】证券公司经营证券经纪、证券投资咨询和与证券交易、证券投资活动有关的财务顾问业务中的一项和数项的，注册资本最低限额为人民币5000万元。
33．BC。【解析】证券承销是指证券公司代理证券发行人发行证券的行为。证券承销业务可以采取代销或者包销方式。其中，证券包销是指证券公司将发行人的证券按照协议全部购入或者在承销期结束时将售后剩余证券全部自行购人的承销方式；证券代销是指证券公司代发行人发售证券，在承销期结束时，将未售出的证券全部退还给发行人的承销方式。
34．BCD。【解析】专项资产管理业务的特点是：(1)综合性，即证券公司与客户可以是一对一，也可以是一对多；(2)特定性．即业务设定特定的投资目标；(3)通过专门账户经营运作。
35．BCD。【解析】证券公司应重点防范分支机构越权经营、预算失控以及道德风险。应建立切实可行的分支机构管理制度，加强对分支机构的印章、证照、合同、资金等的管理，及时掌握分支机构业务状况；对分支机构的授权应当合理、明确，确保分支机构严格在授权范围内经营，并制定防止越权经营的措施。
36．ABCD。【解析】按照我国《证券市场资信评级业务管理暂行办法》的规定，证券评级业务是指对下列评级对象开展资信评级服务：(1)中国证监会依法核准发行的债券、资产支持证券以及其他固定收益或者债务型结构性融资证券；(2)在证券交易所上市交易的债券、资产支持证券以及其他固定收益或者债务型结构性融资证券，国债除外；(3)上述第(1)、(2)项规定的证券的发行人、上市公司、非上市公众公司、证券公司、证券投资基金管理公司；(4)中国证监会规定的其他评级对象。
37．BC。【解析】现行的证券市场法律主要包括《中华人民共和国证券法》、《中华人民共和国证券投资基金法》、《中华人民共和国公司法》以及《中华人民共和国刑法》等。此外，《中华人民共和国物权法》、《中华人民共和国反洗钱法》、《中华人民共和国企业破产法》等法律也与资本市场有着密切的联系。
38．ABC。【解析】行政重组是出现重大风险，但财务信息真实、完整，省级人民政府或者有关方面予以支持，有可行的重组计划的证券公司，向中国证监会申请进行行政重组。在停业整顿、托管、接管过程中，符合条件的，证券公司也可以向中国证监会申请行政重组。行政重组申请须经中国证监会批准。
39．AB。【解析】根据《中华人民共和国证券法》的规定，中国证监会在履行自己职责时，有权采取的措施之一是查询当事人和与被调查事件有关的单位和个人的资金账户、证券账户和银行账户；对有证据证明已经或者可能转移或者隐匿违法资金、证券等涉案财产或者隐匿、伪造、毁损重要证据的，经国务院证券监督管理机构主要负责人批准，可以冻结或者查封。
40．ABCD。【解析】中国证券业协会主要通过以下渠道获得相关的诚信信息：(1)中国证监会及其派出机构传送的文件；(2)中国证券业协会与上海、深圳证券交易所、地方证券业协会建立的信息交换渠道；(3)证券从业机构经由中国证券业协会执业注册系统报备；(4)有关媒体，经证实后予以记录；(5)投诉，经核实后予以记录；(6)其他合法途径。
41．ABC。【解析】本题主要考查证券市场的初步发展阶段。20世纪初。资本主义从自由竞争阶段过渡到垄断阶段，证券市场的表现有：首先．股份公司数量剧增。其次，在这一时期，有价证券发行总额剧增。有价证券的结构也起了变化，在有价证券中占主要地位的已不是政府债券，而是公司股票和公司债券。
42．ABD。【解析】我国的国际债券主要有：政府债券、金融债券、可转换公司债券。
43．BCD。【解析】目前，我国证券投资基金的交易费用主要包括印花税、交易佣金、过户费、经手费、证管费。上市年费属于基金运作费。
44．ABC。【解析】对发行人而言，发行存托凭证能带来以下好处：(1)市场容量大，筹资能力强；(2)避开直接发行股票与债券的法律要求，上市手续简单，发行成本低。
45．AB。【解析】日经指数分为日经225种股价指数和日经500种股价指数。
46．BCD。【解析】利率风险属于系统风险。
47．BC。【解析】本题主要考查证券服务机构的法律责任和市场准入的内容。《中华人民共和国证券法》授予证券监督管理机构对证券服务机构的监管权和现场检查权。
48．ABCD。【解析】本题主要考查中国证