（）。
A．从业人员的资格管理
B．后续职业培训
C．制定从业人员的行为准则和道德规范
D．制定业务指引
49．下列属于处罚处分信息的是（ ）。
A．受到中国证监会的处罚，包括警告、没收非法所得、罚款、暂停执业资格、吊销执业资格
B．受到中国证监会谈话提醒、拒绝中国证监会或其派出机构的检查或调查
C．受到其他境内外金融监管机构或执法部门的处罚
D．受到其他境内外自律组织的处分
50．目前，中国上市公司信息披露制度已形成，包括（ ）。
A．基本法律
B．行政法规
C．部门规章
D．地方法规
三、判断题(本大题共40小题，每小题0．5分。共20分。请判断以下各小题的正误。正确的填写A。错误的填写B)
1．购物券是一种有价证券。（ ）
2．证券市场是价值、财产权利、风险直接交换的场所。（ ）
3．中国证券业协会的权力机构是理事会。（ ）
4．出于保护投资者尤其是机构投资者的利益，大多数政府监管机构、行业自律组织以及金融企业不同程度地对投资者适当性问题作出了硬性规定或者原则性指引。（ ）
5．根据我国政府对WT0的承诺，外国证券机构直接从事A股交易。（ ）
6．设权证券是指证券所代表的权利本来不存在，而是随着证券的制作而产生，故股票就是一种设权证券。（ ）
7．公司治理包括决定公司经营的若干制度性因素，其重点在于监督和制衡。（ ）
8．股票的内在价值即理论价值，也即股票未来收益的期值。（ ）
9．普通股票股东是否具有优先认股权，取决于认购时间与股权登记日的关系。（ ）
10．股份有限公司发行境外上市外资股时，可以采取境外存股凭证形式或股票的其他派生形式。（ ）
11．股权分置改革方案获得相关股东会议表决通过，公司股票复牌后，市场称这类股票为 “S股”。（ ）
12．发行股票的经济主体可以是中央政府、金融机构、股份有限公司。（ ）
13．我国的公司债券是指公司依照法定程序发行的、约定期限在1年以内还本付息的有价证券。（ ）
14．“熊猫债券”是指国际多边金融机构首次在中国发行的人民币债券，因此“熊猫债券”属于欧洲债券。（ ）
15．开放式基金的申购价一般是基金份额净资产值加一定的购买费。（ ）
16．私募基金不能进行公开发售和宣传推广，只能采取非公开方式发行。（ ）
17．目前，我国没有保本基金。（ ）
18．基金管理人的目标函数是使受益人利益最大化。（ ）
19．基金托管费通常按月计算，并按月支付给托管人。（ ）
20．基金资产净值一基金资产总值一基金负债。（ ）
21．目前公司债券条款中包含的赎回条款、返售条款、转股条款、重设条款属于嵌入式衍生工具。（ ）
22．远期利率协议交易必须通过交易中心的交易系统进行。（ ）
23．股票组合的期货是金融期货中最新的一类，是以非标准化的股票组合为基础资产的金融期货。（ ）
24．金融期权的买方在收取期权费后就承担着在规定时间内履行该期权合约的义务，即当期权的,卖方选择行使权利时，买方必须无条件地履行合约规定的义务，而没有选择的权利。（ ）
25．目前我国证券市场推出的权证均为债权类权证。（ ）
26．在资产证券化当事人中，接受发起人转让的资产，或受发起人委托持有资产，并以该资产为基础发行证券化产品的机构是资金和资产存管机构。（ ）
27．根据我国《首次公开发行股票并在创业板上市管理暂行办法》要求，首次公开发行股票并在创业板上市的发行人，其最近1期末净资产应不少于人民币3000万元。（ ）
28．一级交易商必须对上海证券交易所指定的关键期限国债进行做市，也可以自主对平台上挂牌交易的其他固定收益证券做市。（ ）
29．沪、深证券交易所对股票、基金交易实行价格涨跌幅限制，涨跌幅比例为5％。（ ）
30．上证国债指数以在上海证券交易所上市的，剩余期限在3年以上的固定利率国债和一次还本付息国债为样本，按照国债发行量加权计算。（ ）
31．无风险收益率作为把资金投资于某一没有任何风险的投资对象而能得到的收益率，在现实生活中是存在的。（ ）
32．《中华人民共和国证券法》规定，证券公司在境外设立、收购或者参股证券经营机构，必须经证券监督管理机构批准。（ ）
33．证券公司有建立反洗钱内部控制制度的义务。（ ）
34．保荐机构负责证券发行的包销工作，负有对发行人进行尽职调查的义务，对公开发行募集文件的真实性、准确性、完整性进行核查，向中国证监会出具保荐意见。（ ）
35．证券公司自营业务内部控制应重点防范因管理不善、权责不明、未勤勉尽责等原因导致的法律风险、财务风险及道德风险。（ ）
36．证券公司应建立公司全体员工定期或不定期的轮换或强制休假制度。（ ）
37．开展转融通业务的目的，是为了拓宽证券公司融资融券业务资金和证券来源。（ ）
38．在调查可疑交易活动时，调查人员不得少于3人。（ ）
39．对违反法律、行政法规或者中国证监会有关规定，涉嫌犯罪的人员，如果依法移送公安机关、检察院的，就不得再采取证券市场禁入措施。（ ）
40．根据2011年6月24日中国证券业协会第五次会员大会审议通过的《中国证券业协会章程》，中国证券业协会依据行政法规、中国证监会规范性文件规定，有负责证券业从业人员资格考试、执业注册的职责。（ ）
答案及解析
一、单项选择题
1.A。【解析】商品证券是证明持有人有商品所有权或使用权的凭证，取得这种证券就等于取得这种商品的所有权或使用权，持有人对这种证券所代表的商品所有权受法律保护。属于商品证券的有提货单、运货单、仓库栈单等。
2．B。【解析】证券的风险性是指实际收益与预期收益的背离，或者说是证券收益的不确定性。从整体E说。证券的风险与其收益成正比。
3．C。【解析】政府机构参与证券投资的目的主要是为了调剂资金余缺和进行宏观调控。中央银行以公开市场操作作为政策手段，通过买卖政府债券或金融债券，影响货币供应量或利率水平，进行宏观调控。
4．C。【解析】合格境外机构投资者的境内股票投资，应当遵守中国证监会规定的持股比例限制和国家其他有关规定：单个境外投资者通过合格境外机构投资者持有一家上市公司股票的，持股比例不得超过该公司股份总数的10％；所有境外投资者对单个上市公司A股的持股比例总和，不超过该上市公司股份总数的20％。
5．C。【解析】根据我国《金融产品和服务零售领域的客户适当性》相关规定，适当性是指金融中介机构所提供的金融产品或服务与客户的财务状况、投资目标、风险承受水平、财务需求、知识和经验之问的契合程度。简言之，投资适当性的要求就是“适合的投资者购买恰当的产品”。
6．C。【解析】在资本主义发展初期的原始积累阶段，西欧就已有了证券的发行与交易。15世纪的意大利商业城市中的证券交易主要是商业票据的买卖。16世纪，里昂、安特卫普已经有了证券交易所，当时进行交易的是国家债券。
7．B。【解析】1990年，国家允许在有条件的大城市建立证券交易所。1992年10月，深圳有色金属交易所推出了中国第一个标准化期货合约一一特级铝期货标准合同，实现了由远期合同向期货交易的过渡。总体上看，中国资本市场的萌生源于中国经济转轨过程中企业和公众的内生需求。
8．B。【解析12007年3月，中国银监会和国家外汇管理局发布《信托公司受托境外理财业务管理暂行办法》。2007年8月，国家外汇管理局批复同意天津滨海新区进行境内个人直接投资境外证券市场的试点，标志着资本项下外汇管制开始松动，个人投资者将有望在未来从事境外直接投资。
9．A。【解析】发行股票是股份公司筹措自有资本的手段。因此，股票是投入股份公司资本份额的证券化，属于资本证券。但是，股票又不是一种现实的资本，股份公司通过发行股票筹措的资金，是公司用于营运的真实资本。股票独立于真实资本之外，在股票市场上进行着独立的价值运动，是一种虚拟资本。
10．D。【解析】股份公司资本管理事项中经常要涉及公司股票，常见的包括：(1)股利政策；(2)股份变动。其中，股利政策体现了公司的发展战略和经营思路，稳定可预测的股利政策有利于股东利益最大化，是股份公司稳健经营的重要指标。
11．A。【解析】股票的内在价值即理论价值，也即股票未来收益的现值。股票的内在价值决定股票的市场价格，股票的市场价格总是围绕其内在价值波动。
12．A。【解析】当通货膨胀严重、物价居高不下时，企业因原材料、工资、费用、利息等各项支出增加，使得利润减少，引起股价下降。严重的