%上;公司股本总额超过人民币4亿元的，向社会公开发行
股份的比例为l0%以上。
15.A
本题考查我国的股权分置改革。股权分置改革是为解决A股市场相关股东之间的利益平衡问题而采取的举措。
16.D
本题考查债券所规定的借贷双方的权利义务关系。债券反映了发行者和投资者之间的债权债务关系，而且是这一关系的法律凭证。
17.D
金融债券的发行主体是银行或非银行的金融机构。
18.B
新中国成立以来，在20世纪60年代和70年代，我国停止发行国债。
19.A
本题考查储蓄国债(电子式)与记账式国债的不同之处。储蓄国债(电子式)与记账式国债都是以电子记账方式记录债权。所以选项A表述错误。
20.A
本题考查我国的金融债券。从1999年起，我国银行间债券市场以政策性银行为发行主体开始发行浮动利率债券。
21.D
信用公司债券属于无担保证券范畴。
22.B
根据规定，中期票据待偿还余额不得超过企业净资产的40%。
23.B
欧洲债券已成为各经济体在国际资本市场上筹措资金的重要手段。所以选项B错误。
24.D
本题考查证券投资基金的特点。证券投资基金对投资的最低限额要求不高。
25.A
在我国，根据《证券投资基金运作管理办法》的规定，80%以上的基金资产投资于债券的，为债券基金。
26.C
本题考查LOF。LOF是一种开放式基金。
27.D
本题考查基金份额持有人享受的权利。在封闭式基金存续期间，不得要求赎回基金份额，这属于基金份额持有人的义务。
28.C
本题考查基金托管费。我国开放式基金根据基金合同的规定比例计提托管费，通常低于0.25%。
29.B
封闭式基金年度收益分配比例不得低于基金年度已实现收益的90%，封闭式基金一般采用现金方式分红。
30.C
本题考查证券投资基金的风险。选项C不包括在内。
31.D
本题考查信用衍生工具。信用衍生工具是指以基础产品所蕴含的信用风险或违约风险为基础变量的金融衍生工具。
32.D
l988年国际清算银行(BIS)制定的《巴塞尔协议》规定，开展国际业务的银行必须将其资本对加权风险资产的比率维持在8%以上，其中核心资本至少为总资本的50%。
33.B
在世界各国，金融期货交易至少要受到1家以上的监管机构监管。
34.D
本题考查金融期货的价格发现功能。理论上说，期货价格要反映现货的持有成本，即便现货价格不变，期货价格也会与之存在差异。
35.D
期权和期权类衍生产品是最复杂而且种类较多的金融衍生产品。
36.A
目前上海证券交易所、深圳证券交易所均规定，权证自上市之日起存续时间为6个月以上24个月以下。
37.A
本题考查存托凭证的定义。
38.D
最早的证券化产品以商业银行房地产按揭贷款为支持，故称为按揭支持证券(MBS)。
39.C
本题考查证券发行市场。证券发行市场通常无固定场所，是一个无形的市场。
40.B.
《首次公开发行股票并在创业板上市管理暂行办法》要求发行人具备一定的资产规模，具体规定最近1期末净资产不少于2000万元，发行后股本不少于3000万元。
41.B
定向发行，又称为私募发行、私下发行。
42.D
创业板市场又称二板市场。
43.C
无涨跌幅限制证券的大宗交易须在前收盘价的±30%或当日竞价时间内已成交的最高和最低成交价格之间，由买卖双方采用议价协商方式确定成交价，并经证券交易
所确认后成交。
44.B
中小企业板块股票连续竞价期间有效竞价范围为最近成交价的上下3%。
45.B
代办股份转让系统是一个以证券公司及相关当事人的契约为基础，依托证券交易所和中央登记公司的技术系统和证券公司的服务网络，以代理买卖挂牌公司股份为核
心业务的股份转让平台。
46.B
本题考查中小企业板指数。中小企业板指数属于综合指数类。
47.D
《证券法》规定，我国证券公司的组织形式为有限责任公司或股份有限公司，不得采取合伙及其他非法人组织形式。
48.A
l998年后，中国人民银行的证券公司监管职责移交中国证监会。
49.D
证券经纪关系的建立只是确立了投资者和证券公司直接的代理关系，还没有形成实质上的委托关系。
50.D
本题考查融资融券业务的定义。
51.B
本题考查证券公司内部控制机制的原则——健全性、合理性、制衡性、独立性。
52.D
本题考查证券公司的净资本。计算净资本的主要目的，一是要求证券公司保持充足、易于变现的流动性资产，以满足紧急需要并抵御潜在的市场风险、信用风险、营
运风险、结算风险等，从而保证客户资产的安全;二是在证券公司经营失败、破产关闭时，仍有部分资金用于处理公司的破产清算等事宜。
53.D
证券公司违反规定超比例自营的，在整改完成前应当将超比例部分按投资成本的100%计算风险资本准备。
54.C
以欺骗手段取得银行或者其他金融机构贷款、票据承兑、信用证、保函等，给银行或者其他金融机构造成重大损失或者有其他严重情节的，处3年以下有期徒刑或者
拘役。
55.C
首次公开发行股票数量在4亿股以上的，可以向战略投资者配售股票。
56.C
从资本市场的发展历程来看，保护投资者利益，让投资者树立信心，是培育和发展市场的重要环节，是证券监管机构的首要任务和宗旨。
57.D
本题考查操纵市场行为。选项D属于内幕交易行为。
58.D
上市公司应当在每一会计年度第3个月、第9个月结束后的l个月内编制完成季度报告并披露。
59.A
证券公司应当缴纳的基金，按照证券公司佣金收入的一定比例预先提取，并由中国证券登记结算有限责任公司代扣代收。
60.D
本题考查证券业从业人员诚信信息记录的内容——基本信息、奖励信息、警示信息、处罚处分信息。
二、多项选择题
1.ABC
本题考查广义的有价证券——商品证券、货币证券和资本证券。
2.ABD
本题考查证券发行人的概念，主要包括公司(企业)、政府和政府机构。
3.BCD
证券服务机构主要包括证券投资咨询机构、财务顾问机构、资信评级机构、资产评估机构、会计师事务所、律师事务所等。
4.ABD
本题考查证券市场产生的原因——社会化大生产和商品经济的发展、股份制的发展、信用制度的发展。
5.BCD
本题考查新中国资本市场的发展。新中国资本市场的萌生是在1978～1992年，所以选项A错误。
6.BCD
本题考查有面额股票。选项A属于无面额股票的特点。
7.AB
衡量公司盈利性最常用的指标是每股收益和净资产收益率。
8.ABD
本题考查货币政策。中央银行通常采用存款准备金制度、再贴现政策、公开市场、业务等货币政策手段调控货币供应量，从而实现发展经济、稳定货币等政策目标。选项C属于财政政策。
9.CD
本题考查优先股票。优先股票不具备普通股票股东所具有的基本权利。优先股票股东无表决权。所以选项CD错误。
10.ABD
本题考查境内上市外资股。境内居民个人可以用现汇存款和外币现钞存款以及从境外汇入的外汇资金从事8股交易，但不允许使用外币现钞。
11.ABCD
本题考查债券的票面要素——债券的票面价值、债券的到期期限、债券的票面利率、债券发行者名称。
12.ABD
本题考查债券与股票的比较。发行债券是公司追加资本的需要，发行股票是股份公司创立和增加资本的需要。所以选项C错误。
13.BC
本题考查储蓄国债(电子式)。我国储蓄国债(电子式)自发行之日起计息，付息方式分为利随本清和定期付息两种。
14.ABCD
可交换债券与可转换债券的相同之处是发行要素相似，也包括票面利率、期限、换股价格和换股比率、换股期限等。
15.ABCD
本题考查《公司债券发行试点办法》特别强化的对债券持有****益的保护。选项ABCD都正确。
16.ABCD
本题考查证券投资基金。选项ABCD都正确。
17.ABD
本题考查封闭式基金和开放式基金。封闭式基金的基金规模是固定的，开放式基金没有发行规模限制。所以选项C错误。
18.ABC
剩余期限在397天以内(含397天>的债券属于货币市场基金能够进行投资的金融工具。所以选项D不选。
19.ACD
本题考查设立基金管理公司具备的条件。选项B的正确表述是主要股东最近三年没有违法记录，注册资本不低于三亿元人民币。
20.ABCD
本题考查证券投资基金的投资范围。选项ABCD都正确。
21.ABCD
本题考查金融衍生工具的基础变量。选项ABCD都正确。
22.Al3CD
本题考查金融衍生工具的分类。金融衍生工具从其自身交易的方法和特点可以分为金融远期合约、金融期货、金融期权、金融互换和结构化金融衍生工具。
23.ABCD
本题考查金融期货的主要交易制度。选项ABCD都正确。
24.AC
本题考查套期保值的基本类型。套期保值的基本类型：持有现货空头，买人期货合约;持有